ÂÒÂ×°ÍÊ¿

Quarterly report pursuant to Section 13 or 15(d)

Derivative Financial Instruments and Hedging Activities (Tables)

 v2.3.0.11
Derivative Financial Instruments and Hedging Activities (Tables)
6 Months Ended
Jul. 02, 2011
Derivative Financial Instruments and Hedging Activities Ìý
Schedule of Derivative Instruments
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
In thousands Ìý Fair Value of Derivatives Ìý Ìý Fair Value of Derivatives Ìý
Ìý Ìý with Unrealized Gains Ìý Ìý with Unrealized Losses Ìý
Ìý Ìý June Ìý Ìý December Ìý Ìý June Ìý Ìý June Ìý Ìý December Ìý Ìý June Ìý
Ìý Ìý 2011 Ìý Ìý 2010 Ìý Ìý 2010 Ìý Ìý 2011 Ìý Ìý 2010 Ìý Ìý 2010 Ìý
Foreign exchange contracts designated as hedging instruments
Ìý $ 22,141 Ìý Ìý $ 18,389 Ìý Ìý $ 41,845 Ìý Ìý $ 63,722 Ìý Ìý $ 27,916 Ìý Ìý $ 14,360 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Foreign exchange contracts not designated as hedging instruments
Ìý Ìý 1,698 Ìý Ìý Ìý 179 Ìý Ìý Ìý 169 Ìý Ìý Ìý 184 Ìý Ìý Ìý 899 Ìý Ìý Ìý 909 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Total derivatives
Ìý $ 23,839 Ìý Ìý $ 18,568 Ìý Ìý $ 42,014 Ìý Ìý $ 63,906 Ìý Ìý $ 28,815 Ìý Ìý $ 15,269 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Schedule of Derivative Instruments in Statement of Financial Position, Fair Value
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
In thousands Ìý June 2011 Ìý December 2010 Ìý June 2010
Other current assets
Ìý $ 21,421 Ìý Ìý $ 15,296 Ìý Ìý $ 39,430 Ìý
Accrued current liabilities
Ìý Ìý (58,040 ) Ìý Ìý (25,440 ) Ìý Ìý (11,772 )
Other assets (noncurrent)
Ìý Ìý 2,418 Ìý Ìý Ìý 3,272 Ìý Ìý Ìý 2,584 Ìý
Other liabilities (noncurrent)
Ìý Ìý (5,866 ) Ìý Ìý (3,375 ) Ìý Ìý (3,497 )
Schedule of Derivative Instruments, Gain (Loss) in Statement of Financial Performance
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
In thousands Ìý Location Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý Ìý of Gain Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Location of Ìý Ìý
Ìý Ìý (Loss) on Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Hedged Items Ìý Gain (Loss) Ìý Gain (Loss) on
Fair Value Ìý Derivatives Ìý Gain (Loss) on Derivatives Ìý in Fair Value Ìý Recognized Ìý Related Hedged Item
Hedging Ìý Recognized Ìý Recognized in Income Ìý Hedge Ìý on Related Ìý Recognized in Income
Relationships Ìý in Income Ìý Three Months Ìý Six Months Ìý Relationships Ìý Hedged Items Ìý Three Months Ìý Six Months
Period ended JuneÌý2011
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Foreign exchange
Ìý Miscellaneous
income
(expense)
Ìý $ (3,817 ) Ìý $ (5,047 ) Ìý Advances — intercompany Ìý Miscellaneous
income
(expense)
Ìý $ 2,829 Ìý Ìý $ 3,799 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Period ended JuneÌý2010
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Foreign exchange
Ìý Miscellaneous
income
(expense)
Ìý $ 16,051 Ìý Ìý $ 23,084 Ìý Ìý Advances — intercompany Ìý Miscellaneous
income
(expense)
Ìý $ (15,959 ) Ìý $ (23,001 )
Schedule of Derivative Instruments, Cash Flow Hedges
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
In thousands Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Location of Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Gain (Loss) Ìý Ìý Gain (Loss) Reclassified Ìý
Cash Flow Ìý Gain (Loss) on Derivatives Ìý Ìý Reclassified from Ìý Ìý from Accumulated Ìý
Hedging Ìý Recognized in OCI Ìý Ìý Accumulated Ìý Ìý OCI into Income Ìý
Relationships Ìý Three Months Ìý Ìý Six Months Ìý Ìý OCI into Income Ìý Ìý Three Months Ìý Ìý Six Months Ìý
Periods ended JuneÌý2011
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Foreign exchange
Ìý $ (8,370 ) Ìý $ (34,552 ) Ìý Net sales Ìý $ 1,627 Ìý Ìý $ 1,231 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Cost of goods sold Ìý Ìý (338 ) Ìý Ìý 4,804 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Miscellaneous income (expense) Ìý Ìý (1,591 ) Ìý Ìý (3,536 )
Interest rate
Ìý Ìý — Ìý Ìý Ìý — Ìý Ìý Interest expense Ìý Ìý 29 Ìý Ìý Ìý 58 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Total
Ìý $ (8,370 ) Ìý $ (34,552 ) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý $ (273 ) Ìý $ 2,557 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Periods ended JuneÌý2010
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Foreign exchange
Ìý $ 15,674 Ìý Ìý $ 36,515 Ìý Ìý Net sales Ìý $ (295 ) Ìý $ (1,264 )
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Cost of goods sold Ìý Ìý 1,241 Ìý Ìý Ìý (5,713 )
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Miscellaneous income (expense) Ìý Ìý 549 Ìý Ìý Ìý (804 )
Interest rate
Ìý Ìý — Ìý Ìý Ìý — Ìý Ìý Interest expense Ìý Ìý 29 Ìý Ìý Ìý 58 Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Total
Ìý $ 15,674 Ìý Ìý $ 36,515 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý $ 1,524 Ìý Ìý $ (7,723 )
Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý